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0806盤後選股（海龜） Rubin 平台把 AI 水冷商機再往上推🔥 輝達 Vera Rubin 平台將伺服器功耗再度拉高。 不只是 GPU，連 CPU、HBM 記憶體、交換器與光收發模組 都面臨更嚴苛的散熱需求。 這代表什麼？ 不是只有「水冷板」受惠而已。 整個液冷供應鏈的價值正在往上移動： 🔺 水冷板（Cold Plate） 🔺 分歧管（Manifold） 🔺 快接頭（Quick Connector） 🔺 冷卻液分配模組（CDU / 液冷分配裝置） 法人預估： 📌 8～9 月：VR200 水冷零組件陸續出貨 📌 9～10 月：整櫃需求開始放量 📌 2027 年：Rubin Ultra 接棒擴大需求 也就是說，市場現在看的已經不是 Blackwell， 而是在提前反映 Rubin 世代的液冷滲透率提升。 從籌碼面觀察，今天「主力籌碼鎖定」族群中，雙鴻、宇瞻 都出現在強勢名單內。 💡 AI 散熱的重點正在從「風扇」進一步走向「液冷整櫃方案」，真正有機會受惠的，可能是能夠打進 CSP／AI 伺服器 ODM 液冷供應鏈 的廠商。

0729海龜選股 記憶體模組廠宇瞻執行長張家騉也表示，第2季DDR4消費性市場確實經歷一波修正，但並非是終端需求突然消失，主係Intel平台出貨遞延，加上DRAM快速漲價，導致品牌業者拉貨也轉趨保守。 然而，他認為最差情況已結束，隨英特爾支援DDR4平台重新供貨，加上DDR5價格仍維持高檔，DDR4憑藉成本效益優勢，極可能轉變為長期供貨的固定配置，讓產品生命週期顯著延長，DDR4下半年供應也可能將更為吃緊。